Банківська справа в умовах перехідної економіки може бути високорентабельною: випадок Естонії

Abstract

У даній роботі досліджуються розробки стратегій розвитку, рентабельності, джерела прибутку та успіху банків Естонії. Незважаючи на нестабільне економічне та правове середовище, банківська справа в країні з перехідною економікою стала більш рентабельною, ніж у розвинутих державах. Але в той же час ефективність банківських операцій в країні з перехідною економікою є волатильною, а ризик банкрутства банків – досить високим. Автори статті доводять, що нові електронні канали, на відміну від традиційних, гарантують банкам більший рівень зниження витрат, та пояснюють, у чому полягає різниця між цими каналами. Під час проведення дослідження було виявлено, що електронні канали гарантують банкам та їх клієнтам більший рівень зниження витрат. У випадку Хансапанку банківські платежі онлайн є в 12,5 разів дешевшими, а банківські платежі в режимі офлайн – в 30 разів дешевші, ніж традиційні угоди, які проводяться в мережі філіалів.

Our study examines developments in the profitability, profit sources and success strategies of Estonian banks. Despite the unstable economic and legal environment, banking in transition country has been much more profitable than in developed countries. But at the same time effectiveness of banking in a transition economy is volatile and bank failures risk is high. We also prove that new electronical channels provide banks with more cost saving than traditional channels and explain what the difference in the cost structure is. In the first part we study changes in profit sources and strategies in several periods of transition in Estonian banking industry. In the second part of the article we study the profitability of e-banking services based on the example of Estonian biggest bank, Hansapank. We explore the implementation techniques of activity-based-costing (ABC) in banking sector in order to analyze the cost structure differences for traditional and electronic channel transactions. In the research we find that electronic channels provide cost saving for banks and for bank clients. In the case of Hansabank, online bank payments are 12,5 times cheaper and offline bank payments are 30 times cheaper than traditional transactions concluded in branch network.